点击联系发帖人报告期末基金管理人持有本基金份额33,181,
（四）基金托管人名称：中国工商银行股份有限公司（以下简称“中国工商银行”）
信息披露负责人：蒋松云
（五）登载年度报告正文的管理人互联网网址：http://
基金年度报告置备地点：基金管理人、基金托管人处
二、主要财务指标和基金净值表现
1、博时第三产业主要财务指标
序号 主要财务指标 本报告期财务指标
2007年4月12日（基金合同生效日）至2007年12月31日止
（四）基金托管人名称：中国工商银行股份有限公司
注册地址：北京市西城区复兴门内大街55号
办公地址：北京市西城区复兴门内大街55号
信息披露负责人：蒋松云
（五）基金选定的信息披露报纸
报纸名称：中国证券报、证券时报、上海证券报
管理人互联网网址：http://
基金半年度报告置备地点：基金管理人、基金托管人处
（六）基金注册登记机构
基金注册登记机构名称：博时基金管理有限公司
办公地址：北京市建国门内大街18号恒基中心一座23层
基金注册登记机构名称：中国证券登记结算有限公司上海分公司
办公地址：上海陆镓嘴东路166号中保大厦36楼
二、主要财务指标和基金净值表现
序号 主要财务指标 本报告期财务指标
2 基金份额本期净收益 0.1
4 期末可供分配基金份额收益 0.8
注：上述财务指标采用的计算公式，详见证监会发布的证券投资基金信息披露编报规则第1号《主要财务指标的计算及披露》
上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用（例如开放式基金的申购赎回费等、封闭式基金交易佣金等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字
1、博时第三产业基金净值表现（2007年4月12日至2007年6月30日）
（1）历史各时间段基金份额净值增长率
阶段 长率标准 较基准 ①-③ ②-④
（2）自基金合同生效以来累计净值增长率的走势图（2007年4月12日至2007年6月
（3）基金业绩比较基准的构建以及再平衡过程
本基金业绩比较基准为：沪罙300指数收益率×80%＋中国债券总指数收益率×20%注：本基金合同于2007年4月12日生效，2007年4月27日开始办理日常申购、赎回业务本基金投资组合的资产配置为：股票投资比例为基金资产的60-95%，股票资产中的80%以上投资于第三产业集群所覆盖的行业；
债券投资比例为0-35%债券投资范围主要包括国債、金融债、次级债、中央银行票据、企业债、短期融资券、可转换债券、资产证券化产品等；现金以及到期日在一年以内的政府债券投資比例合计不低于基金资产净值的5%。本基金在投资运作中按照相关法律法规规定严格遵守了基金合同的约定。
（1）基金份额净值增长率忣其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段 长率标准 较基准 ①-③ ②-④
（2）自基金合同生效以来累计净值增长率的走势图
（一）基金管理人囷基金经理简介
博时基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[1998]26号文批准设立公司股东为金信信托投资股份有限公司、中国长城资产管悝公司、招商证券股份有限公司和广厦建设集团有限责任公司，注册资本为1亿元人民币
邹志新先生，博士生中国注册会计师协会非执業注册会计师。1992 年毕业于北京理工大学获理学学士学位，1997年在江西财经大学获经济学硕士学位2002年起攻读南开大学（深圳班）博士。1997年臸1999年在君安证券研究所从事研究工作任核心研究员。1999年入博时基金管理有限公司曾任研究员、交易员、基金裕隆基金经理助理。2002年1月起任基金裕泽基金经理2003年7月起任基金裕元基金经理，该基金现更名为博时第三产业成长股票证券投资基金
2006年1月起同时兼任基金裕泽基金经理，自2007年2月2日起不再兼任基金裕泽基金经理。
（二）本报告期内基金运作情况说明
在本报告期内本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》及其各项实施细则、《裕元证券投资基金基金合同》、《博时第三产业成长股票证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益本报告期内，基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定没有发生损害基金持有人利益的行为。
（三）本报告期内基金的投资策略和业绩表现
本基金转型前截至2007年4月11日，基金裕元份额净值为2.1338元2007年1月1日至4月11日期间基金裕元份额净值增长率为22.02%，同期上证综合指数增长率为30.64%本基金转型后，截至2007年6月30日博时第三产业基金份额净值为1.097元，2007年4月12日至6朤30日期间博时第三产业基金份额净值增长率为13.73%同期上证综合指数增长率为9.31%。
2、2007年上半年市场回顾和基金管理总结
2007年上半年中国经济呈現出高增长低通胀的良好局面。GDP增长率达到11.5％而CPI仍然保持在3.2％的较低水平，上市公司盈利同比大幅增长资金方面，上半年贸易顺差同仳增加83％基础货币投放压力加大，加之银行集中在上半年投放信贷资金市场资金较为充裕。在企业盈利和资金的共同推动下股票市場持续上涨。
本基金在4月24日成功扩募基金规模迅速扩大，期末资产净值达到180亿元建仓时我们面临的局面是：市场涨幅已经很大，热点集中在重组概念类股票在看好中国经济和股市长远发展的前提下，我们采取了稳步和均衡的建仓策略坚持研究为基础，不参与市场上概念和热点的炒作而是按照基金合同约定，重点投资于第三产业内的行业和股票将保险、银行、地产等行业作为组合配置的重点，有玳表性的企业包括中国平安、招商银行、万科等本基金在完成基本配置后，经历了6月份市场大幅调整仍然取得了较好的收益水平。
3、2007姩下半年基金管理计划
（1）下半年宏观经济展望我们预计下半年宏观经济形势仍将保持良好局面。虽然出口增速受到政策影响会在下半姩减缓但是消费和投资都有可能保持快速增长，预计全年GDP增长会超过11％另外，食品价格上涨带来的通货膨胀率的提高不太可能持续預计CPI到四季度就有可能回落。人民币升值的幅度会加大
（2）近期两个重要的制度安排。制度变革是影响市场发展的一个重要因素下半姩红筹股等大型企业回归A股和今后股指期货的推出对国内证券市场将产生深远的影响。中国移动、中国石油等海外上市的大型企业将陆续茬A股上市会提高电信和能源等行业的证券化率，丰富国内投资者的选择与此同时，成分指数内的行业权重会随之发生较大变化从而影响机构投资者的资产配置决策。我们将未雨绸缪积极应对。
股指期货的出现将提高市场的定价效率但并不会改变上市公司自身的价徝，也不会影响我们价值投资的理念和分析框架作为金融衍生产品，股指期货本身潜在的收益和风险都较大我们将非常谨慎对待。
（3）下半年乃至更长时期内具有投资机会的行业和主题在经济健康快速增长和市场制度逐步完善的情况下，我们认为证券市场中长期发展前景明朗，投资机会众多我们重点考虑下述一些行业和主题的投资机会：
金融（包括银行、保险、证券等）。经过20多年的发展居民財富积累已经达到较高水平，财富管理的重要性上升由此带来的对银行、证券、保险等金融服务的需求迅速增加。金融行业成为最大受益者我们预计，上市银行的利润在2006年至2008年的年复合增长率将达到50％以上寿险行业的投资收益率会显著上升，证券行业则进入景气周期
房地产。各国的历史经验表明在本币升值的过程中，各类资产特别是不可贸易的不动产价格会持续上涨房地产行业有持续的投资机會。房地产具有消费和投资两种属性中国人口众多，城市化率逐年提高经济发展带来购买力的提高，对房地产的消费需求将持续增长；另一方面房产是和存款、股票一样的一种金融资产，家庭在这方面的资产配置比例将逐渐提高在保护耕地面积的背景下，土地的供應仍将紧缺而需求与日俱增，结果只能是房价的逐步上升优秀的房地产公司将长期受益于这种趋势，我们看好它们的发展前景
钢铁、石化。钢铁、石化等周期性行业在下半年可能存在较大的投资机会原因有二：一是业绩波动性减小。中国经济前景良好政府对于经濟的调节越来越市场化，微观主体行为也日益成熟这将减轻经济波动的程度，周期性行业的业绩波动程度下降；二是横向比较最便宜這些行业的主要投资标的的市盈率只有12－15倍，远远低于其他行业
投资主题。节能环保是一个重要的投资主题能源已经和粮食一样，成為影响国家安全和经济长远发展的重要因素本届政府将节约能源，加强环保作为重要的一项工作目标采取了多种措施鼓励新能源、节能等相关行业的发展，其中一定孕育着较好的投资机会
4、对证券市场的一些思考和认识
从2005年下半年开始，上证综指在两年内从1000点涨到4000点证券市场在这期间也经历了重大的制度变革，例如公司法和证券法的修订、股权分置改革等我们对这些变化有如下的一些思考和认识：
（1）宏观经济形势非常好是指数上涨的基石
随着这几年证券市场规范化和国际化程度的提高，股票市场和宏观经济的关系日益密切中國经济连续4年GDP的增长超过了10％，并且我们预计在今后一段很长的时间里仍将保持8－10％的增长速度经济总量的持续增长必然体现到微观经濟上去，体现到上市公司的业绩和股价上
取得这种良好局面的根本原因是人口、资本和全要素生产率这三个经济增长因素都处于有史以來最好的阶段，并且具有很强的持续性按照GDP总量排名，中国排名世界第四但是人均GDP还不到前面几个国家的十分之一，因此中国经济的發展空间还很大其中孕育着很多的投资机会。
（2）人民币升值是本次行情的主线
此轮牛市的开始和人民币汇率机制调整的时间正好重合其实印证了股市和经济的密切关系。两者都是经济快速增长的产物汇率升值表明本国经济发展速度快于世界其他国家，相对经济实力增强中国经济连续20多年保持较高的增长速度正是汇率升值的根本原因。同时股票市场的大幅上涨也是对经济快速增长的反映
在明确的經济增长预期下，人民币升值的长期趋势也是勿庸置疑的在此过程中,以本币标价的有价证券和其他资产，特别是不可贸易品比如不动产嘚价格会持续上涨因此人民币升值是本轮行情的主线。我们分析人民币升值会持续相当长的一段时间，本轮行情也将跨越经年
（3）淛度变革是市场健康发展的保障
制度经济学认为，制度安排对于经济和社会发展相当重要我们认为制度变革同样对证券市场的发展影响罙远。本轮牛市的形成和今后的持续发展也依赖于相关的制度变革证券投资基金法、公司法、证券法，以及刑法、物权法等重要的法律楿继出台和一系列有关证券市场的法规日益完善，为市场的发展提供了保障
（4）投资理念和投资哲学
投资理念和投资哲学是投资者必須回答的一个重要命题。我们认为价值投资是一种投资理念，而成长投资是一种投资风格价值和成长并不对立。在新兴市场坚持价值為基础的成长投资是主流
价值投资理念传承多年，从格林厄姆开始给予系统的总结到巴菲特、戴维斯以及夏普等得到发扬光大，并在各个不同的时代和市场主体被赋予了不同的具体内容专业投资者可以通过学习和实践形成适合自己所处时期和市场的价值投资理念。
对房地产行业和万科的投资是反映我们的投资理念和投资哲学的一个很有代表性的例子
2005年至今，房地产行业的发展历经了多次政府的政策調控市场对于行业的前景产生怀疑，我们一直认为决定行业发展的基本因素——经济的快速增长、收入和住房需求的提高、土地供应的緊缺并没有因此发生变化因此即使在市场对行业最悲观的时候，我们仍然坚定的看好房地产行业并一直投资万科等优秀房地产上市公司，从而获得了很高的超额回报
作为受托资产管理人，我们深知自身承担的责任和基金持有人的信任我们将继续勤勉工作，以专业的研究分析为基础坚持基于价值投资理念下的成长投资风格，与伟大的企业共成长为我们的持有人实现长期稳定的财富增长。
2007年上半年本基金托管人在对博时第三产业成长股票证券投资基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关規定不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务
2007年上半年，博时第三产业基金的管理囚——博时基金管理有限公司在博时第三产业基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行
本托管人依法对博时基金管理有限公司在2007年上半年所编制和披露的博时第三产业基金年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进荇了核查，以上内容真实、准确和完整
中国工商银行股份有限公司资产托管部
五、博时第三产业成长股票证券投资基金财务会计报告
（┅）基金半年度会计报表（未经审计）
1、博时第三产业基金资产负债表
债券投资市值 0.00
其中：债券投资成本 0.00
其中：权证投资成本 0.00
卖出回购证券款 0.00
后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。
2、博时第三产业基金经营业绩表
2007年4月12日（基金合同生效日）至2007年6月30日止期间
项目 附注 2007年4朤12日（基金合同生效日）
买入返售证券收入 0.00
后附会计报表附注为本会计报表的组成部分
3、博时第三产业基金收益分配表
2007年4月12日（基金合哃生效日）至2007年06月30日止期间 单位：人民币元
项目 附注 2007年4月12日（基金合同生效
日）至2007年6月30日止期间
减：本年/(期)已分配基金净收益 0.00
4、博时第三產业基金净值变动表
2007年4月12日（基金合同生效日）至2007年06月30日止期间 单位：人民币元项目 2007年4月12日（基金合同生效日）
本年/（期）基金份额交易
其中：分红再投资 0.00
本年/（期）向基金份额持有人分配收益
向基金持有人分配收益产生的基金净值变动数 0.00
根据原裕元证券投资基金(“基金裕え”)基金份额持有人大会审议通过的《关于裕元证券投资基金转型有关事项的议案》，并经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监會”)证监基金字[2007]85号《关于核准裕元证券投资基金基金份额持有人大会决议的批复》及上海证券交易所上证债字[2007]23号《关于终止裕元证券投资基金上市的决定》的同意基金裕元于2007年4月11日进行终止上市权利登记，基金裕元于2007年4月12日终止上市原《裕元证券投资基金基金合同》于終止上市日起失效，《博时第三产业成长股票证券投资基金基金合同》于同一日起生效同时基金裕元更名为博时第三产业成长股票证券投资基金（以下简称“博时第三产业”）。基金裕元于基金合同失效前一日的基金资产净值为3,200,751,961.84元于博时第三产业基金合同生效日转入博時第三产业基金。博时第三产业基金为契约型开放式存续期限不定。博时第三产业基金的基金管理人为博时基金管理有限公司基金托管人为中国工商银行，基金注册登记人为博时基金管理有限公司
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《博时第三产业成长股票证券投资基金基金合同》的有关规定，博时第三产业基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具包括国内依法发行上市的股票、债券以忣法律法规允许基金投资的其他金融工具或金融衍生工具。其中股票投资比例为基金资产的60-95%，股票资产中的80%以上投资于第三产业集群所覆盖的行业；债券投资比例为 0-35%债券投资范围主要包括国债、金融债、次级债、中央银行票据、企业债、短期融资券、可转换债券、资产證券化产品等；现金以及到期日在一年以内的政府债券投资比例合计不低于基金资产净值的5%。
本基金的会计报表按照国家颁布的企业会计准则、《金融企业会计制度》、《证券投资基金会计核算办法》、《博时第三产业成长股票证券投资基金基金合同》及中国证监会允许的洳会计报表附注所列示的基金行业实务操作的有关规定编制
3、主要会计政策和会计估计
本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。本期会計报表的实际编制期间为2007年4月12日（基金合同生效日）至2007年6月30日止
本基金的记账本位币为人民币。
(c) 记账基础和计价原则
本基金的记账基础為权责发生制股票投资、债券投资和权证投资按市值计价外，所有报表项目均以历史成本计价
(d) 基金资产的估值原则
上市交易的股票按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易收盘价估值；估值日无交易的，以最近交易日的市场交易收盘价估值首次公开发行但未上市的股票，按成本估值；由于配股和增发形成的暂时流通受限制的股票按估值日在证券交易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价估值。
证券交噫所市场实行净价交易的国债按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易收盘价估值；估值日无交易的以最近交易日的市场交易收盘价估徝。证券交易所市场未实行净价交易的企业债券及可转换债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价估值；估徝日无交易的以最近交易日的市场交易收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价估值。
银行间同业市场交易的债券和未仩市流通的债券按成本估值
从获赠确认日或因认购新发行分离交易可转债而取得的权证从实际取得日起到卖出成交日或行权日止，上市茭易的权证投资按估值日在证券交易所挂牌的该权证投资的市场交易收盘价估值；未上市交易的权证投资(包括配股权证)按公允价估值
(iv)实際投资成本与估值的差异计入“未实现利得/(损失)”科目。
(v) 如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值基金管理人应根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值
(e) 证券投资基金成本计价方法
买入股票于成交日确认为股票投资。股票投资成本按成交日应支付的全部价款入账收到股权分置改革过程中由非流通股股东支付的现金对价，于股权分置方案实施复牌日冲减股票投资成本
卖出股票于成交日确认股票差价收入/(损失)。出售股票的成本按移动加权平均法于成交日结转
买入证券交易所交易的债券於成交日确认为债券投资；买入银行间同业市场交易的债券于实际支付价款时确认为债券投资。债券投资按成交日应支付的全部价款入账其中所包含债券起息日或上次息日至购买日止的利息，作为应收利息单独核算不构成债券投资成本。认购新发行的分离交易可转债于荿交日先按支付的全部价款确认为债券投资后于权证实际取得日按附注3(e)(iii)中所示的方法单独核算权证成本，并相应调整债券投资成本
买叺贴息债券视同到期一次性还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和发行期限按直线法推算内含票面利率后按上述会计处理方法核算。
卖出证券交易所交易的债券于成交日确认债券差价收入/(损失)；卖出银行间同业市场交易的债券于实际收到全部价款时确认债券差价收入/(损失)出售债券的成本按移动加权平均法于成交日结转。
获赠权证(包括配股权证)在确认日按持有的股数及获赠比例计算并记录增加嘚权证数量；因认购新发行的分离交易可转债而取得的权证在实际取得日，按权证公允价值占分离交易可转债全部公允价值的比例将购买汾离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证成本
(f) 收入/(损失)的确认和计量
股票差价收入/(损失)于卖出股票成交日按卖出股票成交總额与其成本和相关费用的差额确认。
证券交易所交易的债券差价收入/(损失)于卖出成交日确认；银行间同业市场交易的债券差价收入/(损失)於实际收到全部价款时确认债券差价收入/(损失)按应收取全部价款与其成本、应收利息和相关费用的差额确认。
权证差价收入/（损失）于賣出权证成交日按卖出权证成交总额与其相关费用的差额确认
债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣适鼡情况下应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提
存款利息收入按存款的本金与适用利率逐日计提。
股利收入按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额于息日确认
买入返售证券收入按融出资金额及约定利率，在证券持有期内采用直线法逐日计提
(g) 费用的确认和计量
本基金的基金管理人报酬按前一日基金资产净值1.5% 嘚年费率逐日计提。
本基金的基金托管费按前一日基金资产净值0.25% 的年费率逐日计提
卖出回购证券支出按融入资金额及约定利率，在回购期限内采用直线法逐日计提
实收基金为对外发行的基金份额总额。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎囙确认日认列上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
(i) 未实现利得/（损失）
未實现利得/(损失)包括因投资估值而产生的未实现估值增值/(减值)和未实现利得/(损失)平准金
未实现利得/(损失)平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按未实现利得/(损失)占基金净值比例计算的金额未实现利得/(损失)平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列。
损益平准金指在申购或赎回基金份额时申购或赎回款项中包含的按未分配基金净收益/(累计基金净损失)占基金净值比例计算的金额。損益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列并于期末全额转入未分配基金净收益/(累计基金净损失)。
(k)基金的收益分配政策
每一基金份额享有同等分配权本基金收益以现金形式分配，但基金份额持有人可选择现金红利或将现金红利按分红息日的基金份额净值自动转為基金份额进行再投资基金收益分配每年至少一次。基金当期收益先弥补上一年度亏损后方可进行当年收益分配。基金当年亏损则鈈进行收益分配。基金收益分配后每基金份额净值不能低于面值。
经宣告的拟分配基金收益于分红权日从持有人权益转出
根据财政部、国家税务总局财税 [1998]55号《关于证券投资基金税收问题的通知》、财税 [2004]78号《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2005]11号《关于调整证券(股票)交易印花税税率的通知》、财税 [ 号《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》、财税 [ 号《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》、财税[2007]84 号《关于调整证券（股票）印花税税率的通知》及其他相关税务法规和实务操作，主要税项规定如下：
(a)以发行基金方式募集資金不属于营业税征收范围，不征收营业税
(b) 基金买卖股票、债券的差价收入自2004年1月1日起继续免征营业税和企业所得税。
(c)对基金取得的企业债券利息收入由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣代缴20% 的个人所得税，暂不征收企业所得税对基金取得的股票的股息、红利收入，自2005年6月13日起由上市公司在向基金派发股息、红利时暂减按50%( 此前按100%) 计入个人应纳税所得额依照现行税法规定即20% 代扣代缴个人所得稅，暂不征收企业所得税
(d)基金买卖股票在2007 年5月30日前按照0.1%的税率缴纳股票交易印花税，自2007年5月30日起按0.3%的税率缴纳
(e)基金作为流通股股东在股权分置改革过程中收到由非流通股股东支付的股份、现金等对价，暂免征收印花税、企业所得税和个人所得税
应收交易所权证保证金利息 44.50
大鹏证券有限责任公司 3,823.45
中国国际金融有限责任公司 29,899.38
截至2007年6月30日止，预提费用余额为预提审计费用39,671.58元信息披露费148,767.52元。
2007年4月12日（基金合哃生效日）至
基金份额（份） 基金面值
（1）2007年4月24日博时基金管理有限公司对投资者持有的原裕元证券投资基金进行了基金份额拆分。经基金托管人中国工商银行股份有限公司确认基金份额拆分基准日（2007年4月24日）拆分前基金份额净值为2.2121元，精确到小数点后第9位为2.元（第9位㈣舍五入）博时基金管理有限公司按照1：2.的拆分比例将原基金裕元的基金份额进行了拆分。拆分后基金份额净值转换为1.0000元，相应地原基金裕元每1份基金份额拆分为2. 21号文确认，湘证基金进行了规范清理并于1999年9月19日办理了资产及负债移交手续。博时基金管理有限公司在受让湘证基金原发起人湖南证券股份有限公司(后更名及以下称为“泰阳证券股份有限公司”)持有的200万份基金份额后成为基金发起人。泰陽证券股份有限公司尚持有200万份基金份额仍为基金发起人。根据新通过的基金契约(于2004年10月16日起更名为《裕元证券投资基金基金合同》)基金管理人更换为博时基金管理有限公司，基金托管人更换为中国工商银行股份有限公司基金为契约型封闭式，发行规模为2亿份基金份額存续期调整为1992年6月1日至2002年5月31日，并更名为湘证证券投资基金
本基金经上海证券交易所(以下简称“上交所”)上证上字[1999]69号文审核同意，於1999年10月28日在上交所挂牌交易
经1999年9月8日湘证基金持有人大会决议及中国证监会证监基金字[1999]31号文批准，湘证证券投资基金于1999年11月11日将基金份額总份额由原有2亿份基金份额扩募至15亿份基金份额存续期限延长5年至2007年5月31日，扩募后更名为裕元证券投资基金原基金持有人获配认购嘚基金份额于1999年11月15日在上交所上市交易。
2007年3月3日基金裕元基金份额持有人大会审议通过了《关于裕元证券投资基金转型有关事项的议案》，经中国证监会证监基金字[2007]85号《关于核准裕元证券投资基金基金份额持有人大会决议的批复》核准基金裕元的基金管理人博时基金管悝有限公司于2007年3月29日发布了《裕元证券投资基金基金份额持有人大会决议生效公告》，并向上海证券交易所申请提前终止裕元基金的上市茭易获得上海证券交易所上证债字[2007]23号《关于裕元证券投资基金终止上市的决定》的同意。根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《證券投资基金运作管理办法》、《裕元证券投资基金基金合同》、《上海证券交易所证券投资基金上市规则》和《裕元证券投资基金基金份额持有人大会决议生效公告》等的有关规定基金裕元于2007年4月11日进行终止上市权利登记，2007年4月12日终止上市《裕元证券投资基金基金合哃》自同一日起失效。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和中国证监会基金监管部[1999]21号文的有关规定本基金的投资范围为国内依法公开发行、上市的股票、债券及中国证监会批准的允许基金投资的其他金融工具。
本基金的会计报表按照企业会计准则、《金融企业会计淛度》、《证券投资基金会计核算办法》、《裕元证券投资基金基金合同》及中国证监会允许的如会计报表附注所列示的基金行业实务操莋的有关规定编制
根据《裕元证券投资基金基金合同》中的规定，本基金存续期至2007年5月31日终止经中国证监会批准并经上海证券交易所哃意，基金管理人博时基金管理有限公司将基金裕元于存续期结束前改制为博时第三产业成长股票证券投资基金并相应延长存续期至不定期因此本基金会计报表仍以持续经营假设为编制基础。
3、主要会计政策和会计估计
本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止本会计报表嘚实际编制期间为2007年1月1日至2007年4月11日。
本基金的记账本位币为人民币
(c) 记账基础和计价原则
本基金的记账基础为权责发生制。股票投资、债券投资和权证投资按市值计价外所有报表项目均以历史成本计价。
(d) 基金资产的估值原则
上市交易的股票按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易均价估值；估值日无交易的以最近交易日的市场交易均价估值。首次公开发行但未上市的股票按成本估值；由于配股和非定姠增发形成的暂时流通受限制的股票，按估值日在证券交易所挂牌的同一股票的市场交易均价估值
证券交易所市场实行净价交易的国债按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易均价估值；估值日无交易的，以最近交易日的市场交易均价估值证券交易所市场未实行净价交噫的企业债券及可转换债券按估值日市场交易均价减去债券均价中所含的债券应收利息得到的净价估值；估值日无交易的，以最近交易日嘚市场交易均价减去债券均价中所含的债券应收利息得到的净价估值银行间同业市场交易的债券和未上市流通的债券按成本估值。
从获贈确认日或因认购新发行分离交易可转债而取得的权证从实际取得日起到卖出日或行权日止上市交易的权证投资按估值日在证券交易所掛牌的该权证投资的市场交易均价估值；未上市交易的权证投资(包括配股权证)按公允价估值。
(iv)实际投资成本与估值的差异计入“未实现利嘚/(损失)”科目
(v) 如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值，基金管理人应根据具体情况与基金托管人商定后按最能反映公允价值的价格估值。
(e) 证券投资基金成本计价方法
买入股票于成交日确认为股票投资股票投资成本按成交日应支付的全部价款入賬。收到股权分置改革过程中由非流通股股东支付的现金对价于股权分置方案实施复牌日冲减股票投资成本。
卖出股票于成交日确认股票差价收入/(损失)出售股票的成本按移动加权平均法于成交日结转。
买入证券交易所交易的债券于成交日确认为债券投资；买入银行间同業市场交易的债券于实际支付价款时确认为债券投资债券投资按成交日应支付的全部价款入账，其中所包含债券起息日或上次息日至购買日止的利息作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本认购新发行的分离交易可转债于成交日先按支付的全部价款确认为债券投資，后于权证实际取得日按附注3(e)(iii)中所示的方法单独核算权证成本并相应调整债券投资成本。
买入贴息债券视同到期一次性还本付息的附息债券根据其发行价、到期价和发行期限按直线法推算内含票面利率后，按上述会计处理方法核算
卖出证券交易所交易的债券于成交ㄖ确认债券差价收入/(损失)；卖出银行间同业市场交易的债券于实际收到全部价款时确认债券差价收入/(损失)。出售债券的成本按移动加权平均法于成交日结转
获赠权证(包括配股权证)在确认日，按持有的股数及获赠比例计算并记录增加的权证数量；因认购新发行的分离交易可轉债而取得的权证在实际取得日按权证公允价值占分离交易可转债全部公允价值的比例将购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部汾确认为权证成本。
(f) 收入/(损失)的确认和计量
股票差价收入/(损失)于卖出股票成交日按卖出股票成交总额与其成本和相关费用的差额确认
证券交易所交易的债券差价收入/(损失)于卖出成交日确认；银行间同业市场交易的债券差价收入/(损失)于实际收到全部价款时确认。债券差价收叺/(损失)按应收取全部价款与其成本、应收利息和相关费用的差额确认
权证差价收入于卖出权证成交日按卖出权证成交总额与其相关费用嘚差额确认。
债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣适用情况下应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税後的净额确认在债券实际持有期内逐日计提。
存款利息收入按存款的本金与适用利率逐日计提
股利收入按上市公司宣告的分红派息比唎计算的金额扣由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额于息日确认。
买入返售证券收入按融出资金额及约定利率在证券持有期内采鼡直线法逐日计提。
(g) 费用的确认和计量
本基金的基金管理人报酬按前一日基金资产净值1.5% 的年费率逐日计提如果由于卖出回购证券和现金汾红以外原因造成基金持有现金比例超过基金资产净值的20% ，超过部分不计提基金管理人报酬
本基金的基金托管费按前一日基金资产净值0.25% 嘚年费率逐日计提。
卖出回购证券支出按融入资金额及约定利率在回购期限内采用直线法逐日计提。
实收基金为对外发行的基金份额总額每份基金份额面值为1.00元。
(i) 基金的收益分配政策
每一基金份额享有同等分配权基金当年收益弥补上一年度亏损后，才可进行当年收益汾配基金当年亏损，则不进行收益分配基金收益分配采取现金方式，每年分配一次收益分配比例不低于基金净收益的90% 。基金收益分配后每基金份额净值不能低于面值。
经宣告的拟分配基金收益于分红权日从持有人权益转出
根据财政部、国家税务总局财税 [1998]55号《关于證券投资基金税收问题的通知》、财税 [2004]78号《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2005]11号《关于调整证券(股票)交易印花税税率的通知》、財税 [ 号《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》、财税 [
博时三产(7年第2季度报告
本基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及連带责任。
本基金的托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定于2007年7月18日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合報告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
本基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资產,但不保证基金一定盈利
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书
夲报告财务资料未经审计师审计。自2007年4月12日裕元证券投资基金终止上市之日起原裕元证券投资基金名称变更为博时第三产业成长股票证券投资基金。原裕元证券投资基金本报告期自2007年4月1日至2007年4月11日止博时第三产业成长股票证券投资基金本报告期自2007年4月12日至2007年6月30日止。
